DOI: https://doi.org/10.32515/2663-1636.2023.9(42).212-224

Assessment of the Activity of Banking Institutions Under Martial Law as a Component of the Banking Control System

Olena Magopets, Olena Kulish

About the Authors

Olena Magopets, Associate Professor, PhD in Economics (Candidate of Economic Sciences), Head of the Department of Auditing, Accounting and Taxation, Central Ukrainian National Technical University, Kropyvnytskyy, Ukraine, ORCID: http://orcid.org/0000-0002-2124-4026, e-mail: oamahopets@ukr.net

Olena Kulish, Postgraduate, Central Ukrainian National Technical University, Kropyvnytskyi, Ukraine

Abstract

The purpose of this study is to assess the current state of activity and peculiarities of the functioning of banking institutions of Ukraine under martial law and to determine the place and role of such an assessment in the system of monitoring the activity of banking institutions. The authors provide an approach to understanding the essence of the banking control system. The authors understand the banking control system as a set of rules, procedures, legislative regulations and institutions that provide supervision, regulation and assessment of banks' activities. The place and role of assessment of banking institutions' activity in the control system is substantiated. In order to evaluate the activity of banking institutions in the conditions of martial law, the peculiarities of the functioning of the banking system of Ukraine were revealed, its components, participants (National Bank of Ukraine, commercial banks, non-banking financial institutions, stock exchange, clients) were determined and their characteristics were provided. The consequences for the banking system caused by the war and the changes that the war led to are substantiated: bank closures, loss of assets, reduced trust in banking institutions, increased risk, change in business priorities and work in difficult conditions, restructuring and support. The trends of changes in the main indicators in terms of which the activity of banking institutions was evaluated were clarified, namely: the number of operating banking institutions, the profitability of assets and capital of banks, the amount of net assets of banks according to the profitability of capital, the share of non-performing loans in the portfolios of banks, the amount of total assets of Ukrainian commercial enterprises banks, and reasonably obtained results. It has been established that to date, banking institutions have managed to adapt to work under martial law. Despite the decrease in the number of commercial banks, indicators of profitability of assets and capital of the banking sector are gradually increasing, there is a sufficient level of capitalization and liquidity, an active credit policy is being pursued, and indicators of funding from the population and business are increasing. Currently, banking institutions effectively perform their functions and support the efficiency of the national economy. The main tools, the use of which will help ensure the further stable functioning of the banking system in modern conditions, have been identified. Such instruments are: financial support of banking institutions from the Government; regulatory measures of the National Bank of Ukraine aimed at ensuring the stability of the banking system; effective communication between banks, regulatory authorities, clients and the public; measures to stimulate the economy; regular monitoring and control of the state of the banking system.

Keywords

banking system, banks, banking institutions, National Bank, control, control system, discount rate, interest income and expenses, return on assets, return on capital

Full Text:

PDF

References

1. Blahun, I.I. (2020). Bankivs'ka systema Ukrainy v umovakh turbulentnosti finansovoho rynku: teoriia, metodolohiia, praktyka [Banking system of Ukraine in conditions of financial market turbulence: theory, methodology, practice]. Ivano-Frankivs'k : DVNZ «Prykarpats'kyj natsional'nyj universytet imeni Vasylia Stefanyka».

2. Buriak, A.V. (2011). Metod finansovykh koefitsiientiv iak instrument otsinky efektyvnosti diial'nosti ukrains'kykh bankiv [The method of financial ratios as a tool for evaluating the performance of Ukrainian banks]. Ekonomichnyj chasopys-XXI – Economic journal-XXI, 11-12, 61-64.

3. Hrubinka, I.I. (2017). Osoblyvosti rozvytku ta suchasnoho stanu bankivs'koi systemy Ukrainy v konteksti derzhavnoi monetarnoi polityky [Peculiarities of the development and current state of the banking system of Ukraine in the context of the state monetary policy]. Visnyk sotsial'no-ekonomichnykh doslidzhen' – Herald of socio-economic research, 10, 579-582.

4. Dmytryshyn, L.I., & Blahun, I.I. (2016). Formuvannia stratehij upravlinnia bankivs'koiu systemoiu Ukrainy [Formation of management strategies of the banking system of Ukraine]. Ivano-Frankivs'k: DVNZ «Prykarpats'kyj natsional'nyj universytet imeni Vasylia Stefanyka».

5. Zvit pro finansovu stabil'nist', hruden' 2022 roku. Ofitsijnyj sajt Natsional'noho banku Ukrainy [Financial Stability Report, December 2022. Official website of the National Bank of Ukraine]. bank.gov.ua. Retrieved from : https://bank.gov.ua/admin_uploads/article/FSR_2022-H2.pdf?v=4.

6. Kovalenko, V.V., & Bernovs'ka, H.A. (2016). Zabezpechennia efektyvnosti diial'nosti bankiv Ukrainy v umovakh finansovoi nestabil'nosti [Ensuring the effectiveness of Ukrainian banks in conditions of financial instability]. Ekonomika ta suspil'stvo – Economy and society, 5, 357-361.

7. Pokaznyky bankivs'koi systemy. Ofitsijnyj sajt Natsional'noho banku Ukrainy [Indicators of the banking system. Official website of the National Bank of Ukraine]. bank.gov.ua. Retrieved from : https://bank.gov.ua/ua/statistic.

8. Pshyk, B.I. (2014). Aktual'ni problemy rejtynhovoho otsiniuvannia diial'nosti bankiv v Ukraini [Actual problems of rating assessment of banks' activities in Ukraine.]. Visnyk Universytetu bankivs'koi spravy Natsional'noho banku Ukrainy – Bulletin of the University of Banking of the National Bank of Ukraine, 2, 149-152. Retrieved from : http://nbuv.gov.ua/UJRN/VUbsNbU_2014_2_32.

9. Tarasevych, N.V. (2013). Vydy ta znachennia kompleksnoi otsinky finansovoho stanu banku [Types and significance of a comprehensive assessment of the bank's financial condition]. Visnyk sotsial'no-ekonomichnykh doslidzhen' – Herald of socio-economic research, Vol. 4, 361-365.

10. Fedevych, L.S., Lyvdar, M.V, & Mezhyryts'ka, Ya.V. (2020). Bankivs'ka systema Ukrainy: suchasnyj stan ta perspektyvy rozvytku [Banking system of Ukraine: current state and development prospects]. Ekonomika ta suspil'stvo – Economy and society, 21, 21-27. Retrieved from : https://economyandsociety.in.ua/index.php/journal/article/view/25.

11. Schomisiachni opytuvannia pidpryiemstv Ukrainy. Ofitsijnyj sajt Natsional'noho banku Ukrainy [Monthly surveys of Ukrainian enterprises. Official website of the National Bank of Ukraine]. bank.gov.ua. Retrieved from : https://bank.gov.ua/admin_uploads/article/Business_survey_m_2022_11.pdf?v=4

12. Yaremko, S.A., & Bevz, S.V. (2015). Pobudova modeli rejtynhovoho otsiniuvannia rezul'tativ diial'nosti komertsijnykh bankiv [Construction of a rating evaluation model of the results of commercial banks]. Komp'iuterno-intehrovani tekhnolohii: osvita, nauka, vyrobnytstvo – Computer-integrated technologies: education, science, production,. Vol. 18, 178-186.

Citations

  1. Благун І.І. Банківська система України в умовах турбулентності фінансового ринку: теорія, методологія, практика : монографія. Івано-Франківськ : ДВНЗ «Прикарпатський національний університет імені Василя Стефаника», 2020. 364 с.
  2. Буряк А.В. Метод фінансових коефіцієнтів як інструмент оцінки ефективності діяльності українських банків. Економiчний часопис-XXI. 2011. № 11-12. С. 61-64.
  3. Грубінка І.І. Особливості розвитку та сучасного стану банківської системи України в контексті державної монетарної політики. Вісник соціально-економічних досліджень. 2017. №10. С. 579-582.
  4. Дмитришин Л.І., Благун І.І. Формування стратегій управління банківською системою України : монографія. Івано-Франківськ: ДВНЗ «Прикарпатський національний університет імені Василя Стефаника», 2016. 212 с.
  5. Звіт про фінансову стабільність, грудень 2022 року. Офіційний сайт Національного банку України. URL: https://bank.gov.ua/admin_uploads/article/FSR_2022-H2.pdf?v=4 (дата звернення 17.03.2023).
  6. Коваленко В.В., Берновська Г.А. Забезпечення ефективності діяльності банків України в умовах фінансової нестабільності. Економіка та суспільство. 2016. № 5. С. 357-361. URL : https://economyandsociety.in.ua/journals/5_ukr/64.pdf (дата звернення 18.03.2023).
  7. Показники банківської системи. Офіційний сайт Національного банку України. URL: https://bank.gov.ua/ua/statistic (дата звернення 15.03.2023).
  8. Пшик Б.І. Актуальні проблеми рейтингового оцінювання діяльності банків в Україні. Вісник Університету банківської справи Національного банку України. 2014. № 2. С. 149-152. URL : http://nbuv.gov.ua/UJRN/VUbsNbU_2014_2_32 (дата звернення 15.03.2023).
  9. Тарасевич Н.В. Види та значення комплексної оцінки фінансового стану банку. Вісник соціально-економічних досліджень. 2013. Вип. 4. С. 361-365.
  10. Федевич Л.С., Ливдар М.В, Межирицька Я.В. Банківська система України: сучасний стан та перспективи розвитку. Економіка та суспільство. №21, 2020. С. 21-27. https://economyandsociety.in.ua/index.php/journal/article/view/25 (дата звернення 10.03.2023).
  11. Щомісячні опитування підприємств України. Листопад 2022 р. Випуск № 38 Департамент статистики та звітності Офіційний сайт Національного банку України. URL: https://bank.gov.ua/admin_uploads/article/Business_survey_m_2022_11.pdf?v=4 (дата звернення 18.03.2023).
  12. Яремко С. А., Бевз С. В. Побудова моделі рейтингового оцінювання результатів діяльності комерційних банків. Комп’ютерно-інтегровані технології: освіта, наука, виробництво. 2015. Вип. 18. С. 178-186.
Copyright (c) 2023 Olena Magopets, Olena Kulish